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波音费结算突出了大型计划的高酒吧

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波音提供近乎完美的退休计划模型

在大多数方面,波音的退休提供是如何运行大型退休计划的伟大模式。波音401(k)计划的参与者是一名参与者友好设计的受益者,即时访问,自动入学,立即归属公司匹配捐款,以及一项简单而多元化的投资菜单的低成本集体投资基金。有些额外的改进领域,例如降低公司股票的参与者,但一般遵循Brighcope的典范,以获得有效的退休计划。

然而,此背景并未阻止波音从其2006年的401K费用套装5700万美元。明亮的投资设计和亮相数据中看到的费用的大部分涵盖了2007 - 2014年的时间段。这个时间段发生在原来的401k费用套装之后,非常好可能反映适用于西装本身的积极变化。

公司背景

波音是在华盛顿西雅图成立的国际制造商。虽然公司列出了芝加哥作为现有总部,但大多数波音员工(超过80,000多岁)的公司在公司的西雅图地点。波音是全球第二大国防承包商。该公司的退休计划由福斯福利董事斯科特布坎南进行管理。

计划细节

波音的退休产品包括9个不同的界定福利(DB)计划和单一定义的捐款(DC)计划。波音将于2016年1月1日冻结其DB计划,使其直流计划核心前进。自2009年以来,所有非联盟员工和28个工会所代表的新雇用已被置于定义的缴费计划中。波音的定义福利计划不会包含在我们的分析中,因为它们与未来波音员工无关。

计划名称 计划类型 计划资产 冻结
波音公司自愿投资计划 DC. $ 46B.
Aviall,Inc。员工储蓄计划 D B 6200万美元 是的
波音公司员工的养老金价值计划 D B $ 29B. 是的
波音公司员工退休计划 D B $ 17B. 是的
波音北美退休计划 D B 4亿美元 是的
员工退休收入计划 - 每小时西方 D B $ 1.9B. 是的
BSS退休计划 D B $ 1.8B. 是的
员工退休收入计划 - 每小时东 D B $ 1.7亿美元 是的
非缴费退休计划 D B $ 608M 是的
BSS退休计划为讨价还价的员工 D B 284万美元 是的

依靠他们的直流计划,波音公司自愿投资计划,为雇员的退休提供强势净资产生长:

波音计划净资产

虽然新员工专门投资于直流计划,但该计划的总体参与者计数已经下降。波音的直流计划从2011年的189,000名参与者降落到2014年的146,000名参与者。然而,参与率持有强劲。波音在积极参与者e中报告了100%的参与自2010年以来一年。由于该计划的直接资格,自动注册和公司贡献的立即归属,所有符合条件的波音参与者都不足为奇的是,所有符合条件的波音参与者都在担心该计划。

波音计划参与

最近的课程诉讼

由于目前和前波音401(k)计划参与者提交的最近定居的九年课程诉讼,波音一直在新闻。诉讼声称波音没有履行其确保行政,记录,投资管理和类似服务费用的信托义务是合理的,而不是过度的,仅用于参与者的利益。原告在案例中表示,评估参与者余额的费用和费用是“一贯”,尽管很少讨论,武力减少401(k)账户的收益。“2015年11月初,波音定居了5700万美元的诉讼,该诉讼将分发放于2000年至2006年的计划。托尼帕拉瑟州人力资源和管理高级副总裁,引用了解决方案:


“[这是]不承认不法行为,波音公司坚持认为,它始终谨慎管理和监督VIP或自愿投资计划。”

波音价格为5700万美元的定居点是与公司退休产品类似的诉讼相同。2014年,洛克希德马丁以6200万美元定居了类似的诉讼。

BrightScope评级

自2011年评级为80年以来,波音的Brighcope评级已稳步增加。目前在85年上检查DC计划。波音公司的当前评级远远高于其同行组的平均值,其同行集团最高排名计划的平均值为74。该计划的稳步改善可归因于过去4年的平均薪资推迟和公司慷慨的增加。该计划的100%参与率也有助于波音的亮点等级。

BrightScope评级

计划设计

在考虑计划设计时,波音的高亮度评级并不奇怪。如前所述,波音员工立即有资格参加计划,自动注册雇用,公司的匹配贡献立即归属。

BrightScope赞扬波音计划设计的每个元素。允许参与者立即参与计划,允许提前退休储蓄。自动注册员工开始退休储蓄,没有参与者所需的任何工作,在明斯科的意见中是一个巨大的加法。匹配的贡献使参与者促进拯救更多,即时归属允许员工保留其公司的贡献,无论他们与公司一起度过。

波音计划组件

与整个401(k)宇宙中的类似公司和计划的计划相比,波音的直流计划在董事会上获得顶级标记。BrightScope建议其他公司使用波音计划作为模板。

投资菜单

波音的投资菜单主要由集体信托组成,但确实包括波音公司股票和一家非公司普通股。该计划的最大基金是SSGA标准普尔500指数,其占所有资产的20%(或9.3亿美元)。指数基金一直在波音直流计划中的崛起,从2010年的总资产的33%攀升至2014年的42%。走向更多索引选项的转变适合整个401(k)宇宙中看到的趋势。他们的低成本和表现不足的风险使得指数基金成为计划管理员的热门选择。如果波音参与者继续随着时间的推移继续增加指数资金,那么如果波音参与者继续增加指数资金,那就不会令人惊讶。

波音计划指数基金

波音提供17个投资选项,自2010年以来的最低数量。BrightScope喜欢看到较低的投资选项,因为它意味着参与者的事情很简单。在8个主要的Brighcope类别中,菜单也与资金相当多样化。此外,波音提供自定义目标日期系列,目标年为2020年至2055年,退休收入基金。

波音计划的一个方面可以改进,这是参与者投入的公司库存数量。目前,波音公司库存占该计划的净资产的13%。这是几个百分点上方的10%阈值Blylscope建议在401(k)计划中的公司库存持股。波音应该试图确保计划整体下降10%以下,也是该计划的每位员工都会接触公司的股票,等于其风险耐受性(不超过10%)。这样做会降低在公司经济衰退的情况下减掉退休储蓄的风险。

投资菜单更改

波音经常调整他们的投资菜单,自2010年以来每年制作两个或更多个变化。他们所做的频繁更改是一个积极的投资委员会,正在寻找参与者的最佳选择。波音一直在寻找一个替代基金,在过去五年中,利用自2010年以来利用三个不同的替代资金。债券基金是波音投资决策团队的另一个重点。过去五年中的四年已经看到波音投资菜单上的债券基金的添加或减法。波音在2010年增加了4个不同的债券基金,使其在债券基金方面最活跃。

添加基金 删除基金 截至2014年的资产 资产类
2014年 PIMCO商品五项战略 备择方案
2014年 PIMCO全球优势战略 债券资金
2013年 PIMCO商品五项战略 备择方案
2013年 JPMORAN抵押贷款支持证券 990万美元 债券资金
2012年 每次全球财产 Blackrock美国房地产指数 239万美元 备择方案
2012年 Blackrock Core Alpha Bond,Blackrock US提示 债券资金
2010年 SSGA债券市场指数,PIMCO全球优势战略,惠灵顿CIF II全球股市组合,惠灵顿CIF II多样化真实资产投资组合 $ 4.41B. 债券资金

结论

波音是其他公司应该模型的顶级退休计划。该公司允许立即和自动参与计划,符合员工捐款,立即重塑这些捐款。一种简单,多样化,低成本的投资菜单,为参与者轻松投资计划。波音排名靠近其同伴小组的顶部,并且有一些小变化可能会靠近顶部点。来自401(k)费用班诉讼的黑眼圈不应从信贷中获取波音401K委员会应得的直流计划设计决定。

> 波音提供近乎完美的退休计划模型

在大多数方面,波音的退休提供是如何运行大型退休计划的伟大模式。波音401(k)计划的参与者是一名参与者友好设计的受益者,即时访问,自动入学,立即归属公司匹配捐款,以及一项简单而多元化的投资菜单的低成本集体投资基金。有些额外的改进领域,例如降低公司股票的参与者,但一般遵循Brighcope的典范,以获得有效的退休计划。

然而,此背景并未阻止波音从其2006年的401K费用套装5700万美元。明亮的投资设计和亮相数据中看到的费用的大部分涵盖了2007 - 2014年的时间段。这个时间段发生在原来的401k费用套装之后,非常好可能反映适用于西装本身的积极变化。

公司背景

波音是在华盛顿西雅图成立的国际制造商。虽然公司列出了芝加哥作为现有总部,但大多数波音员工(超过80,000多岁)的公司在公司的西雅图地点。波音是全球第二大国防承包商。该公司的退休计划由福斯福利董事斯科特布坎南进行管理。

计划细节

波音的退休产品包括9个不同的界定福利(DB)计划和单一定义的捐款(DC)计划。波音将于2016年1月1日冻结其DB计划,使其直流计划核心前进。自2009年以来,所有非联盟员工和28个工会所代表的新雇用已被置于定义的缴费计划中。波音的定义福利计划不会包含在我们的分析中,因为它们与未来波音员工无关。

计划名称 计划类型 计划资产 冻结
波音公司自愿投资计划 DC. $ 46B.
Aviall,Inc。员工储蓄计划 D B 6200万美元 是的
波音公司员工的养老金价值计划 D B $ 29B. 是的
波音公司员工退休计划 D B $ 17B. 是的
波音北美退休计划 D B 4亿美元 是的
员工退休收入计划 - 每小时西方 D B $ 1.9B. 是的
BSS退休计划 D B $ 1.8B. 是的
员工退休收入计划 - 每小时东 D B $ 1.7亿美元 是的
非缴费退休计划 D B $ 608M 是的
BSS退休计划为讨价还价的员工 D B 284万美元 是的

依靠他们的直流计划,波音公司自愿投资计划,为雇员的退休提供强势净资产生长:

波音计划净资产

虽然新员工专门投资于直流计划,但该计划的总体参与者计数已经下降。波音的直流计划从2011年的189,000名参与者降落到2014年的146,000名参与者。然而,参与率持有强劲。波音在积极参与者e中报告了100%的参与自2010年以来一年。由于该计划的直接资格,自动注册和公司贡献的立即归属,所有符合条件的波音参与者都不足为奇的是,所有符合条件的波音参与者都在担心该计划。

波音计划参与

最近的课程诉讼

由于目前和前波音401(k)计划参与者提交的最近定居的九年课程诉讼,波音一直在新闻。诉讼声称波音没有履行其确保行政,记录,投资管理和类似服务费用的信托义务是合理的,而不是过度的,仅用于参与者的利益。原告在案例中表示,评估参与者余额的费用和费用是“一贯”,尽管很少讨论,武力减少401(k)账户的收益。“2015年11月初,波音定居了5700万美元的诉讼,该诉讼将分发放于2000年至2006年的计划。托尼帕拉瑟州人力资源和管理高级副总裁,引用了解决方案:


“[这是]不承认不法行为,波音公司坚持认为,它始终谨慎管理和监督VIP或自愿投资计划。”

波音价格为5700万美元的定居点是与公司退休产品类似的诉讼相同。2014年,洛克希德马丁以6200万美元定居了类似的诉讼。

BrightScope评级

自2011年评级为80年以来,波音的Brighcope评级已稳步增加。目前在85年上检查DC计划。波音公司的当前评级远远高于其同行组的平均值,其同行集团最高排名计划的平均值为74。该计划的稳步改善可归因于过去4年的平均薪资推迟和公司慷慨的增加。该计划的100%参与率也有助于波音的亮点等级。

BrightScope评级

计划设计

在考虑计划设计时,波音的高亮度评级并不奇怪。如前所述,波音员工立即有资格参加计划,自动注册雇用,公司的匹配贡献立即归属。

BrightScope赞扬波音计划设计的每个元素。允许参与者立即参与计划,允许提前退休储蓄。自动注册员工开始退休储蓄,没有参与者所需的任何工作,在明斯科的意见中是一个巨大的加法。匹配的贡献使参与者促进拯救更多,即时归属允许员工保留其公司的贡献,无论他们与公司一起度过。

波音计划组件

与整个401(k)宇宙中的类似公司和计划的计划相比,波音的直流计划在董事会上获得顶级标记。BrightScope建议其他公司使用波音计划作为模板。

投资菜单

波音的投资菜单主要由集体信托组成,但确实包括波音公司股票和一家非公司普通股。该计划的最大基金是SSGA标准普尔500指数,其占所有资产的20%(或9.3亿美元)。指数基金一直在波音直流计划中的崛起,从2010年的总资产的33%攀升至2014年的42%。走向更多索引选项的转变适合整个401(k)宇宙中看到的趋势。他们的低成本和表现不足的风险使得指数基金成为计划管理员的热门选择。如果波音参与者继续随着时间的推移继续增加指数资金,那么如果波音参与者继续增加指数资金,那就不会令人惊讶。

波音计划指数基金

波音提供17个投资选项,自2010年以来的最低数量。BrightScope喜欢看到较低的投资选项,因为它意味着参与者的事情很简单。在8个主要的Brighcope类别中,菜单也与资金相当多样化。此外,波音提供自定义目标日期系列,目标年为2020年至2055年,退休收入基金。

波音计划的一个方面可以改进,这是参与者投入的公司库存数量。目前,波音公司库存占该计划的净资产的13%。这是几个百分点上方的10%阈值Blylscope建议在401(k)计划中的公司库存持股。波音应该试图确保计划整体下降10%以下,也是该计划的每位员工都会接触公司的股票,等于其风险耐受性(不超过10%)。这样做会降低在公司经济衰退的情况下减掉退休储蓄的风险。

投资菜单更改

波音经常调整他们的投资菜单,自2010年以来每年制作两个或更多个变化。他们所做的频繁更改是一个积极的投资委员会,正在寻找参与者的最佳选择。波音一直在寻找一个替代基金,在过去五年中,利用自2010年以来利用三个不同的替代资金。债券基金是波音投资决策团队的另一个重点。过去五年中的四年已经看到波音投资菜单上的债券基金的添加或减法。波音在2010年增加了4个不同的债券基金,使其在债券基金方面最活跃。

添加基金 删除基金 截至2014年的资产 资产类
2014年 PIMCO商品五项战略 备择方案
2014年 PIMCO全球优势战略 债券资金
2013年 PIMCO商品五项战略 备择方案
2013年 JPMORAN抵押贷款支持证券 990万美元 债券资金
2012年 每次全球财产 Blackrock美国房地产指数 239万美元 备择方案
2012年 Blackrock Core Alpha Bond,Blackrock US提示 债券资金
2010年 SSGA债券市场指数,PIMCO全球优势战略,惠灵顿CIF II全球股市组合,惠灵顿CIF II多样化真实资产投资组合 $ 4.41B. 债券资金

结论

波音是其他公司应该模型的顶级退休计划。该公司允许立即和自动参与计划,符合员工捐款,立即重塑这些捐款。一种简单,多样化,低成本的投资菜单,为参与者轻松投资计划。波音排名靠近其同伴小组的顶部,并且有一些小变化可能会靠近顶部点。来自401(k)费用班诉讼的黑眼圈不应从信贷中获取波音401K委员会应得的直流计划设计决定。

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评论 (2) |5年,8个月前